دلار استرالیا روز پنج‌شنبه پس از آن‌که فدرال رزرو چهارشنبه یک افزایش نرخ ۰.۲۵٪ اعمال کرد و از تداوم سیاست انقباضی خبر داد، بخشی از افت خود را در برابر دلار آمریکا جبران کرد. جفت‌ارز AUD/USD در سطح ۰.۷۱۱۰ معامله می‌شد و از یک ناحیه تکنیکال که میانگین‌های متحرک ساده ۵۰ روزه و ۱۰۰ روزه در آن همگرا می‌شوند، بازگشت داشت. بهبود ریسک‌پذیری بازار با امید به کاهش تنش‌ها در خاورمیانه همراه شد، در حالی که پس از اعلام عربستان مبنی بر بازگشت تولید نفت خام به نصف ظرفیت طی چند روز، قیمت نفت کاهش یافت؛ موضوعی که با توجه به پیوندهای دلار با نفت، به تضعیف گرین‌بک کمک کرد.
شاخص دلار آمریکا (DXY) ۰.۱۰٪ افت کرد و به ۱۰۰.۲۳ رسید؛ یک روز پس از نخستین افزایش نرخ فدرال رزرو در سه سال اخیر. «دات‌پلات» به نرخ وجوه فدرال در محدوده ۴.۱۰٪ اشاره داشت و معیار تورمی «مخارج مصرف شخصی» (PCE) برای امسال ۳.۷٪ پیش‌بینی شد و سپس تا سال ۲۰۲۸ به سمت هدف ۲٪ حرکت می‌کند. وفق داده‌های Prime Terminal، بازارهای پول احتمال افزایش نرخ دیگر را برای نشست اکتبر ۵۳٪ قیمت‌گذاری کرده‌اند. همچنین، مطالبات اولیه بیمه بیکاری آمریکا برای هفته منتهی به ۱۲ سپتامبر از ۲۰۶ هزار به ۱۹۶ هزار کاهش یافت؛ در حالی که انتظار ۲۰۸ هزار بود. تمرکز بازار به سخنرانی روز جمعه فرماندار فدرال رزرو، بومن، و آمار تولید صنعتی ماه اوت معطوف می‌شود؛ در حالی که تقویم استرالیا تا پیش از اظهارات مورد انتظار رئیس بانک مرکزی استرالیا (RBA)، میشل بولاک، در ساعت ۰۰:۰۰ به وقت گرینویچ، در غیر این صورت آرام است.
سطوح تکنیکال و چشم‌انداز افزایش نرخ
باید جفت‌ارز AUD/USD را در حالی که حول ۰.۷۱۱۰ معامله می‌شود، با دقت زیر نظر بگیریم؛ جایی که روی میانگین‌های متحرک ۵۰ روزه و ۱۰۰ روزه حمایت پیدا کرده است. از آن‌جا که این جفت‌ارز در پی کاهش تنش‌های ژئوپلیتیک و افت قیمت نفت بازگشت کرده، توصیه می‌کنیم از این سطوح تکنیکال برای تعیین حد ضررهای نزدیک استفاده شود. روندهای تاریخی نشان می‌دهد زمانی که AUD/USD در دوره‌های تغییرات بازار جهانی این میانگین‌های کلیدی را حفظ می‌کند، اغلب برای یک دوره کوتاه از معاملات نسبتاً باثبات آماده می‌شود.
همچنین باید برای افزایش‌های بیشتر نرخ بهره آماده باشیم، به‌ویژه از آن‌جا که بازار پول احتمال ۵۳٪ را برای افزایش نرخ دیگر در اکتبر نشان می‌دهد. با توجه به این‌که رئیس فدرال رزرو، وارش، اشاره کرده نرخ سیاستی می‌تواند به ۴.۱۰٪ برسد، معتقدیم پوشش ریسک با اختیار خرید (Call) روی دلار آمریکا راهکار مناسبی برای محافظت در برابر تقویت گرین‌بک است. از منظر تاریخی، وقتی مطالبات هفتگی بیمه بیکاری زیر آستانه ۲۰۰ هزار می‌افتد — همان‌طور که اکنون با کاهش به ۱۹۶ هزار رخ داده — دلار آمریکا از پشتوانه بنیادی قدرتمندی برخوردار می‌شود.
استراتژی کالا و مدیریت ریسک رویدادها
در نهایت، لازم است همزمان با بازگشت سریع ظرفیت تولید نفت خام عربستان، استراتژی‌های کالایی خود را تعدیل کنیم. سخنرانی‌های امروز فرماندار فدرال رزرو، بومن، و رئیس RBA، میشل بولاک، احتمالاً نوسانات سریع قیمتی در بازار ارز ایجاد می‌کند. توصیه می‌کنیم امروز حجم معاملات سبک نگه داشته شود تا پیش از انتشار این به‌روزرسانی‌های مهم سیاستی بانک‌های مرکزی، از ریسک‌های غیرضروری اجتناب شود.
