AUD/USD در معاملات اولیه اروپا 0.22٪ افت کرد و به حدود 0.7035 رسید؛ این در حالی است که دلار آمریکا پس از آن تقویت شد که ایران، به گزارش خبرگزاری فارس، توافق بر سر «یادداشت تفاهم» با آمریکا را که دونالد ترامپ گفته بود توسط عالیترین سطح رهبری ایران تأیید شده، رد کرد. شاخص دلار آمریکا (DXY) نیز 0.15٪ افزایش یافت و به حدود 99.85 رسید. ترامپ روز پنجشنبه اعلام کرد حملات برنامهریزیشده به ایران لغو شده و نکات نهایی یک توافق صلح از نظر کلیات و جزئیات مورد تأیید قرار گرفته است؛ با این حال افزود محاصره دریایی بنادر ایران توسط نیروی دریایی آمریکا تا نهایی شدن توافق ادامه خواهد داشت.
دلار استرالیا در آستانه تصمیم روز سهشنبه بانک مرکزی استرالیا (RBA) محتاطانه معامله شد. نظرسنجی رویترز پیشبینی کرد RBA پس از 75 واحد پایه افزایش نرخ در سال جاری، مکث کرده و نرخ رسمی نقدی (OCR) را در 4.35٪ حفظ کند. از منظر تکنیکال، AUD/USD زیر میانگین متحرک نمایی 20روزه در 0.7103 و سطح اصلاحی 50٪ فیبوناچی در 0.7054 باقی ماند، در حالی که اندکی بالاتر از سطح 61.8٪ در 0.7002 تثبیت شد؛ RSI (14) پس از افت از محدوده میانی 0.72 در حوالی 39 قرار داشت. حمایتهای بعدی در 0.6929 و 0.6834 دیده میشود، در حالی که مقاومتها در 0.7106، سپس 0.7171 و 0.7274 قرار دارند.
افزایش ریسکهای نزولی در سایه دادههای قوی آمریکا و ابهام درباره RBA
در حال مشاهده هستیم که جفتارز AUD/USD زیر سطح کلیدی 0.6700 با دشواری مواجه است. دلار آمریکا از دادههای اقتصادی قدرتمند اخیر نیرو میگیرد، در حالی که دلار استرالیا با احتیاط در انتظار سیگنالهای بانک مرکزی استرالیاست. این وضعیت فضایی چالشبرانگیز ایجاد میکند که در آن به نظر میرسد ریسکهای نزولی در هفتههای پیش رو در حال افزایش است.
بازگشت دلار آمریکا با گزارش اشتغال ماه مه پشتیبانی میشود؛ گزارشی که نشان داد 250 هزار شغل ایجاد شده، در حالی که پیشبینیها 180 هزار شغل بود. این دادهها دیدگاه «نرخهای بهره بالاتر برای مدت طولانیتر» از سوی فدرال رزرو را تقویت میکند و دلار را جذابتر میسازد. تا زمانی که این روایت پابرجا باشد، مسیر کممقاومتتر برای دلار، صعودی به نظر میرسد.
در سوی دیگر، انتظار داریم RBA هفته آینده نرخ نقدی را در 4.10٪ ثابت نگه دارد، اما تمرکز بازار بر راهنمایی آینده آنها خواهد بود. با ثبت رقم 3.2٪ برای شاخص قیمت مصرفکننده (CPI) ماهانه اخیر، تورم چسبنده باقی مانده و همچنان بالاتر از دامنه هدف 2 تا 3 درصدی RBA است. هرگونه اشاره از سوی RBA مبنی بر اینکه نگرانی آنها درباره رشد اقتصادی در حال افزایش است، میتواند فشار قابل توجهی بر دلار استرالیا وارد کند.
راهبردهای آپشنی برای معاملهگری بر مبنای نوسان
با توجه به این پسزمینه، معتقدیم خرید اختیار فروش (Put) راهبردی محتاطانه برای پوشش ریسک یا سفتهبازی روی افت بیشتر AUD/USD است. شکست حمایت 0.6600 میتواند حرکت نزولی را به سمت کفهای سال جاری در حوالی 0.6520 تشدید کند. خرید پوت امکان ریسک تعریفشده را فراهم میکند و در عین حال از پتانسیل افت بهره میبرد، بهویژه با توجه به انتظار افزایش نوسان در حوالی اعلام تصمیم هفته آینده RBA.
برای کسانی که درباره جهت حرکت کمتر مطمئناند اما انتظار یک جابهجایی قابل توجه قیمت پس از نشست RBA را دارند، راهبرد «استرادل بلند» (Long Straddle) میتواند مؤثر باشد. این راهبرد شامل خرید همزمان یک اختیار خرید (Call) و یک اختیار فروش (Put) در یک قیمت اعمال یکسان است و از نوسان شدید در هر یک از دو جهت سود میبرد. بهطور تاریخی، نشستهای RBA موجب شدهاند AUD/USD در روز اعلام تصمیم بهطور متوسط بیش از 60 پیپ حرکت کند و همین موضوع اجرای راهبرد مبتنی بر نوسان را جذاب میکند.
