NZD/USD اندکی رشد کرد، اما روند نزولی پابرجاست
جفت‌ارز NZD/USD روز پنجشنبه تا حوالی 0.5850 کمی بالا آمد، اما معاملات در محدوده روز چهارشنبه باقی ماند و روند نزولی کوتاه‌مدت همچنان حفظ شد. اشتهای ریسک پایین ماند؛ در حالی‌که نفت برنت پس از حملات به نفتکش‌ها در اوایل هفته، چند سنت پایین‌تر از 100 دلار قرار داشت. این پس‌زمینه می‌تواند بر اقتصاد واردکننده نفتِ نیوزیلند فشار وارد کند و سقفی برای رشد قیمت ایجاد کند. دلار آمریکا نیز پس از ناامیدی از برنامه بازخرید اوراق خزانه‌داری آمریکا—که قرار است از دوشنبه آغاز شود—تحت فشار باقی ماند و همین موضوع از افت بیشتر NZD جلوگیری کرد.
در نمودارها، این جفت‌ارز برای بازپس‌گیری میانگین متحرک ساده 200روزه در 0.5855 با مشکل مواجه شد، در حالی‌که قیمت نزدیک «خط گردن» الگوی نزولی سر و شانه بین 0.5820 تا 0.5800 نوسان می‌کرد. شاخص قدرت نسبی (RSI) حدود 44 بود و MACD زیر صفر باقی ماند. شکست بالای SMA 200روزه توجه را به سقف 4 سپتامبر نزدیک 0.5900 و سپس سطوح اواخر آگوست حوالی 0.6000 معطوف می‌کند؛ در مقابل، افت به زیر کف 2 سپتامبر در 0.5802 مسیر را برای 0.5765 و 0.5740 باز می‌کند و هدف اندازه‌گیری‌شده نیز 0.5626 است.
ضعف فصلی و فشار قیمت نفت بر NZD
به معامله‌گران ابزارهای مشتقه توصیه می‌کنیم در هفته‌های پیش‌رو همسو با مومنتوم نزولی در جفت‌ارز NZD/USD معامله کنند. از نظر تاریخی، سپتامبر ضعیف‌ترین ماه سال برای دلار نیوزیلند بوده و طی دهه گذشته به‌طور متوسط 1.8% افت را ثبت کرده است. این آسیب‌پذیری فصلی با معامله شدن نفت برنت نزدیک 100 دلار به‌ازای هر بشکه تشدید می‌شود؛ موضوعی که به‌دلیل واردات تقریباً تمام سوخت پالایش‌شده، فشار قابل‌توجهی بر اقتصاد نیوزیلند وارد می‌کند.
استراتژی معاملاتی: موقعیت‌گیری در آپشن و فیوچرز
در بازار آپشن، خرید اختیار فروش (Put) کوتاه‌مدت با هدف قیمت اعمال 0.5750 را پیشنهاد می‌کنیم. این جفت‌ارز در حال حاضر در عبور مجدد به بالای میانگین متحرک ساده 200روزه در 0.5855 ناکام مانده و این موضوع تأیید می‌کند که همچنان فروشندگان کنترل بازار را در دست دارند. شکست قطعی زیر سطح حمایتی کلیدی 0.5802 الگوی سر و شانه را معتبر کرده و ریسک افت سریع تا 0.5740 را افزایش می‌دهد.
همچنین باید بازدهی اوراق جهانی را زیر نظر داشت؛ بازدهی‌ها همچنان در حال افزایش‌اند و اشتهای بازار برای ارزهای پرریسک‌تر مانند «کیوی» را محدود می‌کنند. در حالی‌که دلار آمریکا پیش از اجرای برنامه بازخرید اوراق خزانه‌داری به‌طور موقت کم‌نوسان است، این مکث می‌تواند نقطه ورود راهبردی برای فروشندگان باشد. پیشنهاد می‌کنیم از هر رشد کوتاه‌مدت و خبرمحور تا حوالی 0.5900 برای ایجاد یا افزودن به موقعیت‌های فروش در قراردادهای آتی استفاده شود.
