رالی AMD از کف آوریل بهعنوان یک صعود ایمپالسیو توصیف میشود؛ بهطوریکه پنج زیرموج از سطح 187 رشد کردهاند و احتمال شکلگیری یک «گوه پایانی» در موج 5 از III مطرح است. این چیدمان نشان میدهد موج III به مرحله پایانی نزدیک شده و میتواند به خستگی کوتاهمدت منجر شود، هرچند روند کلی همچنان صعودی است. نمای هفتگی همراه نیز با یک پیشروی بزرگتر در موج پنج سازگار در نظر گرفته شده، اما ابتدا امکان یک اصلاح را هم میپذیرد.
در صورت پایان موج III، تحلیل احتمال یک عقبنشینی موج IV در درجه بالاتر را برجسته میکند. ناحیه حمایتی اصلی بین 360 تا 436 عنوان شده و سناریوی صعودی تا زمانی که قیمت بالای سطح ابطال 270 باقی بماند، معتبر دانسته میشود. ویدئوی این تحلیل در 13 ژوئیه پخش شده و نویسنده آن «گرگور هروات» است که در اسلوونی مستقر است و از سال 2003 در بازار فارکس فعالیت دارد.
پیشبینی یک اصلاح کوتاهمدت در AMD
ما رالی قدرتمند AMD از کف 187 دلاری را میبینیم که همزمان با تکمیل چرخه موج III در نهایت به محدوده فرسودگی نزدیک میشود. با قرار گرفتن قیمت سهم در نزدیکی سقفهای تاریخی در ماه ژوئیه و با پشتوانه تقاضای قوی بازار برای جدیدترین سختافزارهای هوش مصنوعی، انتظار میرود یک دوره خنکشدن/استراحت موقت رخ دهد. معاملهگران ابزارهای مشتقه باید با تعدیل استراتژیهای کوتاهمدت خود در هفتههای پیشِ رو برای این تغییر آماده شوند.
از منظر تاریخی، سهامهای پرشتابِ صنعت نیمههادی پس از جهشهای انفجاری معمولاً اصلاحهای 15٪ تا 25٪ را تجربه میکنند؛ حرکتی که پیش از موج بعدی صعود، دستهای ضعیف را از بازار خارج میکند. ما انتظار داریم اصلاح موج IV، AMD را به ناحیه حمایتی کلیدی ما بین 360 تا 436 دلار پایین بیاورد. این اصلاح تکنیکال امری متعارف است، حتی در حالی که بخش دیتاسنتر AMD همچنان قدرت چشمگیری نشان میدهد و درآمدهای فصلی آن اخیراً از 4 میلیارد دلار عبور کرده است.
استراتژیهای معاملاتی در موج IV و چینش برای موج V
در کوتاهمدت، پیشنهاد میکنیم معاملهگران مشتقه برای بهرهبرداری از ریزش موج IV از استراتژی «اسپرد پوت نزولی» استفاده کنند یا «اختیار فروش کوتاهمدت (Put)» بخرند. گزینه دیگر، فروش «کال پوششدارِ خارج از پول» است تا در دوره تجمیع قیمت، بازدهی پریمیوم ایجاد شود. مهم است این معاملات نزولی صرفاً کوتاهمدت نگه داشته شوند، زیرا روند غالب در نمودار هفتگی همچنان بهشدت صعودی است.
با پایین آمدن سهم به محدوده هدف 360 تا 436 دلار، باید آماده چرخش دوباره به سمت استراتژیهای صعودی تهاجمی باشیم. این ناحیه یک نقطه ورود مناسب برای انباشت اختیار خرید (Call) بلندمدت یا فروش «پوت با پشتوانه نقدی (Cash-Secured Put)» جهت موقعیتگیری برای جهش موج V بعدی محسوب میشود. این چشمانداز صعودی تا زمانی که AMD بالای سطح کلیدی ابطال 270 دلار حفظ شود، کاملاً دستنخورده باقی میماند.
