شرکت Marvell Technology, Inc. با نماد MRVL در نزدک معامله می‌شود و راهکارهای نیمه‌رسانای زیرساخت داده را از هسته دیتاسنتر تا لبه شبکه، در بازارهای آمریکا و بین‌المللی عرضه می‌کند. در این تحلیل، سهام در حال پیشروی از کف 6.09.2026 ارزیابی شده و ساختار امواج الیوت به تداوم توالی رالی آوریل 2025 اشاره دارد و حرکت به سمت محدوده 362.7 تا 400.09 دلار را هدف‌گذاری می‌کند.

در شمارش امواج الیوت، موج I در 127.48 دلار در ژانویه 2025 و موج II در 47.09 دلار در آوریل 2025 قرار داده شده است و انتظار می‌رود موج III تا 362.7 دلار یا بالاتر امتداد یابد. زیرموج‌ها به‌صورت ((1)) در 102.77 دلار، ((2)) در 70.69 دلار، ((3)) در 339.6 دلار و ((4)) در 242 دلار ترسیم شده‌اند و ((5)) به‌عنوان گام بعدی ارائه می‌شود. سطوح داخلی شامل (1) 85.27 دلار، (2) 61.44 دلار، (3) 94.66 دلار، (4) 73.62 دلار و (5) 102.77 دلار درون ((1))، و (1) 83.78 دلار، (2) 75.24 دلار، (3) 218.26 دلار، (4) 194.7 دلار و (5) 339.6 دلار درون ((3)) است. نمای دو‌ساعته، صعود 3 از (1) و سپس پول‌بک موج (2) را انتظار دارد؛ حمایت کلیدی بالاتر از کف 6.09.2026 ذکر شده و نوسانات اصلاحی به‌صورت 3، 7 یا 11 حرکت توصیف می‌شوند.

Bullish Trend and Market Outlook

ما Marvell Technology را در یک روند صعودی قدرتمند می‌بینیم که باید در برابر کف ثبت‌شده در 9 ژوئن 2026 به حرکت رو به بالا ادامه دهد. هرگونه ضعف کوتاه‌مدت باید به‌عنوان فرصتی برای ورود تلقی شود، نه دلیلی برای فروش. به نظر می‌رسد مومنتوم صعودی آماده است تا در ماه‌های آینده محدوده قیمتی 362.7 تا 400.09 دلار را هدف بگیرد.

معامله‌گران نباید دنبال‌کننده قدرت فعلی باشند، بلکه بهتر است برای یک اصلاح کوچک صبر کنند تا موقعیت‌های خرید (لانگ) را ایجاد کنند. چنین افتی که انتظار داریم یک موج اصلاحی (2) باشد، نقطه ورود بهتری با نسبت ریسک به بازده مطلوب‌تر فراهم می‌کند. ما کف 9 ژوئن 2026 را به‌عنوان سطح کلیدی حمایت برای هر معامله جدید در نظر می‌گیریم.

این چشم‌انداز تکنیکال صعودی با تقاضای بنیادی قوی برای زیرساخت داده پشتیبانی می‌شود. انجمن صنعت نیمه‌رسانا (SIA) هفته گذشته گزارش داد که فروش جهانی در مه 2026 نسبت به سال قبل 22% جهش کرده است و سفارش‌های سیلیکون سفارشیِ هوش مصنوعی محرک اصلی بوده‌اند. این روند مستقیماً به نفع کسب‌وکار اصلی Marvell است و پتانسیل رشد قابل‌توجه را تأیید می‌کند.

علاوه بر این، Marvell به‌تازگی یک «برد طراحی» مهم با یکی از ارائه‌دهندگان برتر خدمات ابری برای راهکارهای اپتیک نسل بعدی خود که برای شبکه‌های بک‌اندِ هوش مصنوعی طراحی شده‌اند، به دست آورده است. انتظار می‌رود ارسال‌ها از سه‌ماهه چهارم آغاز شود و یک کاتالیزور روشن برای سودآوری آتی فراهم کند. این خبر موجب می‌شود اهداف قیمتی پیش‌بینی‌شده نه‌تنها ممکن، بلکه محتمل به نظر برسند.

Options Strategies and Historical Patterns

با توجه به این شرایط، معتقدیم خرید اختیار خرید (Call) یا اجرای اسپرد صعودیِ کال (Bull Call Spread) در هر اصلاحی، راهبرد مناسب است. ما سررسیدهای اوت و سپتامبر 2026 را مدنظر داریم تا زمان کافی برای شکل‌گیری حرکت فراهم باشد. تمرکز ما بر قیمت‌های اعمالی است که حرکت به سمت هدف اولیه 362 دلار را پوشش دهند.

برای افرادی با تحمل ریسک بالاتر یا کسانی که می‌خواهند سهام را در قیمت پایین‌تری به دست آورند، فروش اختیار فروشِ نقدی‌پوشش‌دار (Cash-Secured Put) گزینه جذابی است. ما به فروش پوت‌هایی با قیمت اعمال پایین‌تر از قیمت فعلی بازار، اما به‌طور محسوسی بالاتر از سطح حمایتی حیاتی 242 دلار فکر می‌کنیم. این راهبرد از نوسان ضمنی (Implied Volatility) بالا بهره می‌برد و همسو با دیدگاه جهت‌دار صعودی ماست.

از منظر تاریخی، پس از یک موج ایمپالس قوی مانند آنچه اکنون مشاهده می‌کنیم، پول‌بک‌های کوتاه‌مدت تند اما کوتاه بوده‌اند. از سال 2025، خرید MRVL پس از یک اصلاح 10 تا 15 درصدی از سقف محلی، به‌طور پیوسته در فصل بعد بازدهی مثبت ایجاد کرده است. انتظار داریم الگوی مشابهی دوباره تکرار شود و یک نقطه ورود قابل پیش‌بینی ارائه دهد.