AUD/USD روز دوشنبه حدود ۰.۵٪ افت کرد و نزدیک ۰.۷۱۷۰ بسته شد، پس از آن‌که در طول روز تا کف ۰.۷۱۵۰ پایین آمد. این حرکت بعد از ثبت اوج چهار‌ساله روز جمعه بالای ۰.۷۲۲۵ رخ داد و قیمت به زیر ۰.۷۲۰۰ برگشت.

بانک مرکزی استرالیا (Reserve Bank of Australia/RBA) سه‌شنبه تصمیم نرخ بهره را اعلام می‌کند. معاملات آتی (Futures؛ قراردادهایی برای قیمت‌گذاری انتظار بازار از آینده) حدود ۶۰٪ احتمال می‌دهند نرخ بهره ۲۵ واحد پایه افزایش یابد و از ۴.۱۰٪ به ۴.۳۵٪ برسد. (واحد پایه یعنی ۰.۰۱٪؛ ۲۵ واحد پایه = ۰.۲۵٪)

سیاست RBA و پس‌زمینه تورم

تورم سالانه شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI؛ شاخص میانگین تغییر قیمت کالاها و خدمات) استرالیا در ماه مارس به ۴.۶٪ رسید که بالاتر از دامنه هدف ۲٪ تا ۳٪ بانک مرکزی است. «میانگین تعدیل‌شده» یا Trimmed mean CPI (معیاری که نوسان‌های تند را با حذف بخش‌هایی از تغییرات خیلی بالا و خیلی پایین کم می‌کند تا تورم پایدارتر را نشان دهد) ۳.۳٪ بود و رأی‌گیری نشست مارس ۵ به ۴ به نفع افزایش نرخ بهره ثبت شد.

در آمریکا، گزارش اشتغال غیرکشاورزی (Non-Farm Payrolls/NFP؛ تعداد شغل‌های ایجادشده به‌جز بخش کشاورزی) روز جمعه ۶۰ هزار شغل پیش‌بینی شده، در حالی‌که رقم قبلی ۱۷۸ هزار بود و نرخ بیکاری ۴.۳٪ برآورد می‌شود. سه‌شنبه شاخص مدیران خرید خدمات ISM (Services PMI؛ سنجه وضعیت فعالیت بخش خدمات، بالای ۵۰ یعنی رشد) و آمار JOLTS (آمار فرصت‌های شغلی و ترک کار) منتشر می‌شود و چهارشنبه هم گزارش اشتغال بخش خصوصی ADP (برآورد اشتغال شرکت‌های خصوصی) می‌آید.

در نمودار ۱۵ دقیقه‌ای، AUD/USD روی ۰.۷۱۶۸ و پایین‌تر از قیمت آغازین روزانه ۰.۷۲۱۱ بود و Stochastic RSI (نوسان‌نمای RSI؛ شاخص مومنتوم برای سنجش قدرت حرکت و وضعیت اشباع خرید/فروش) نزدیک ۴۵ قرار داشت. در نمودار روزانه، قیمت بالاتر از میانگین متحرک نمایی ۵۰روزه (EMA؛ میانگینی که به قیمت‌های جدید وزن بیشتری می‌دهد) در ۰.۷۰۶۱ و بالاتر از EMA ۲۰۰روزه در ۰.۶۸۱۶ بود و Stochastic RSI نزدیک ۵۴ دیده می‌شد.

موقعیت‌گیری در بازار نوسانیِ محدود (Range)

با توجه به این‌که AUD/USD حالا حوالی ۰.۶۶۵۰ معامله می‌شود و خیلی پایین‌تر از سطح حمایت ۰.۷۰۶۰ سال قبل است، بازار را «رِنج» می‌بینیم (Range-bound؛ یعنی قیمت عمدتاً بین یک کف و سقف رفت‌وآمد می‌کند). در چنین وضعی، فروش اختیار خرید خارج از پول (Out-of-the-money Call Options؛ اختیار خریدی که قیمت اعمال آن بالاتر از قیمت فعلی است و فعلاً سود ذاتی ندارد) با قیمت اعمال نزدیک ۰.۶۸۰۰ می‌تواند راهی محتاطانه برای دریافت «پرمیوم» باشد (Premium؛ پولی که فروشنده اختیار از خریدار می‌گیرد). «نوسان ضمنی» (Implied Volatility؛ نوسانی که بازار از قیمت اختیارها برداشت می‌کند) برای اختیارهای یک‌ماهه نزدیک ۸.۵٪ است.

یا اگر نگرانی از افت ناگهانی دارید، خرید اختیار فروش (Put Options؛ حقی برای فروش در قیمت مشخص) می‌تواند پوشش ریسک باشد، مخصوصاً اگر قیمت پایین‌تر از کف‌های امسال برود. برای کاهش هزینه، «اسپرد اختیار فروش» (Put Spread؛ خرید یک اختیار فروش و هم‌زمان فروش اختیار فروش دیگر با قیمت اعمال پایین‌تر) می‌تواند پوشش ارزان‌تری بدهد.