AUD/USD رشد اولیه معاملات آسیایی را که تا 0.6965 پیش رفت، پس داد؛ زیرا با خرید در افت‌ها، تقاضا برای دلار آمریکا دوباره احیا شد. این جفت‌ارز بالاتر از کف بیش از دو هفته‌ای روز چهارشنبه باقی ماند، اما در محدوده میانی 0.6900 معامله شد و در روز کمتر از 0.10% افت داشت. قیمت‌گذاری بازار اکنون به سمت احتمال افزایش نرخ بهره فدرال‌رزرو در سال 2026 متمایل شده است؛ در حالی که نوسان بالاتر قیمت نفت در پی تشدید تنش‌های آمریکا و ایران، از دلار به‌عنوان دارایی امن حمایت کرد. جداگانه، داده‌های ضعیف‌تر تورم مصرف‌کننده استرالیا باعث تعدیل/بازگشایی (unwinding) شرط‌بندی‌ها روی افزایش نرخ بهره بانک مرکزی استرالیا در کوتاه‌مدت شد؛ موضوعی که به دلار استرالیا فشار آورد و صعود AUD/USD را محدود کرد.

از منظر تکنیکال، ناکامی‌های تکراری نزدیک 0.7020 و بسته‌شدن شبانه زیر EMA صد‌دوره‌ای در نمودار چهارساعته، سوگیری بازار را همچنان به سمت نزول نگه می‌دارد. RSI زیر 50 قرار دارد و MACD نیز اندکی زیر صفر است که به ضعیف بودن مومنتوم صعودی اشاره می‌کند. ادامه افت احتمالاً به شکست زیر 0.6925 و میانگین متحرک ساده 200روزه نزدیک 0.6900 نیاز دارد؛ که در این صورت، حرکت به سمت 0.6865 و سپس 0.6835 و کف سال تا اینجای مارس در حوالی 0.6800 محتمل است. در سمت صعودی، EMA صد‌دوره‌ای در 0.6974 نخستین مقاومت محسوب می‌شود.

عوامل بنیادی حامی چشم‌انداز نزولی

ما جفت‌ارز AUD/USD را با دقت زیر نظر داریم؛ زیرا در حفظ سطح نزدیک 0.6950 با مشکل مواجه است و این پیام را می‌دهد که معامله‌گران مشتقه باید برای یک روند نزولی در هفته‌های پیش رو آماده شوند. با تداوم سیاست نرخ‌های بهره بالای فدرال‌رزرو برای مقابله با تورم و همزمان افزایش تنش‌های ژئوپلیتیک در خاورمیانه که قیمت نفت را بالاتر می‌برد، دلار آمریکا در حال بازیابی جایگاه دارایی امن است. در همین حال، نرخ تورم استرالیا اخیراً بیش از انتظار کاهش یافت و احتمال هرگونه افزایش نرخ بهره در کوتاه‌مدت از سوی بانک مرکزی استرالیا را کمتر کرد.

رویکردهای راهبردی برای معامله‌گران مشتقه

برای بهره‌برداری از این مومنتوم، پیشنهاد می‌کنیم معامله‌گران مشتقه تا زمانی که قیمت زیر میانگین متحرک نمایی 100دوره‌ای در 0.6974 مهار شده است، بر فروش در رالی‌های کوتاه‌مدت تمرکز کنند. برای معامله‌گران آپشن، خرید اختیار فروش (Put) با قیمت اعمال‌هایی که 0.6900 یا 0.6850 را هدف می‌گیرند، می‌تواند روشی کم‌ریسک برای منتفع شدن از افت مورد انتظار باشد. از نظر تاریخی، زمانی که دلار استرالیا مزیت نرخ بهره خود نسبت به دلار آمریکا را از دست می‌دهد، فشار نزولی پایدار شکل می‌گیرد که به نفع این موقعیت‌های نزولی است.

پیش از ورود سنگین‌تر به موقعیت‌های فروش، توصیه می‌کنیم منتظر شکست قاطع زیر سطوح حمایتی کلیدی 0.6925 و میانگین متحرک ساده 200روزه در 0.6900 بمانید. اگر این سطوح حفظ نشوند، انتظار داریم افتی سریع به سمت محدوده 0.6865 رخ دهد و در ادامه، احتمال سر خوردن تا 0.6800 نیز وجود دارد. زیر نظر داشتن دقیق داده‌های آتی اشتغال آمریکا و گزارش‌های جهانی انرژی ضروری خواهد بود؛ زیرا هر جهش ناگهانی در نوسان می‌تواند اسپایک‌های تند اما کوتاه‌مدت ایجاد کند که می‌توان از آنها برای ورود به قراردادهای فروش جدید استفاده کرد.